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Obiettivi di investimento

L'obiettivo d'investimento del presente Comparto è ottenere una crescita del capitale a lungo termine principalmente attraverso l'investimento in un portafoglio di titoli di società quotate selezionate in modo da ottenere un equilibrio adeguato tra azioni con prospettive di crescita dei dividendi costanti e titoli con un rendimento più elevato ma allo stesso tempo più volatile.

Politica di investimento

Il Comparto investe principalmente in azioni e titoli assimilati, con particolare attenzione alle società a grande capitalizzazione quotate nei paesi sviluppati.
Il comparto inoltre potrà:

  • investire in ADR (American Depositary Receipt) o GDR (Global Depositary Receipt);
  • investire fino al 20% del suo patrimonio netto totale in azioni e titoli simili di società quotate nei Mercati Emergenti;
  • investire fino al 10% in obbligazioni (tutte investment grade);
  • per la gestione temporanea della liquidità, il Comparto può investire, in via residuale, in strumenti del mercato monetario con durata inferiore a dodici mesi;
  • investire fino al 10% in Organismi di investimento collettivo in valori mobiliari (OICVM) oppure in Organismi di investimento collettivo (OIC);
  • detenere liquidità, in via residuale e su base temporanea.

Il Comparto può ricorrere a tecniche e strumenti finanziari per promuovere una gestione efficiente del portafoglio, nel rispetto delle restrizioni stabilite nella sezione intitolata “Tecniche e strumenti finanziari”. Il Comparto utilizzerà esclusivamente SFT come stabilito nella sezione del Prospetto intitolata “Utilizzo di SFT” .

Andamento

Fondo Leadersel Equity World - Classe R
Benchmark MSCI World Index

Commento mensile del gestore

Il mese di maggio si è concluso con un bilancio decisamente positivo per i mercati azionari globali, che hanno esteso il recupero avviato nella seconda metà del mese precedente.

Informazioni principali

Nome fondo Leadersel Equity World - Classe R
Benchmark MSCI World Index
Categoria Assogestioni Equity
Forma giuridica Fondo comune di investimento di diritto lussemburghese a comparti multipli.
Valuta Euro

Obiettivi di investimento

L'obiettivo d'investimento del presente Comparto è ottenere una crescita del capitale a lungo termine principalmente attraverso l'investimento in un portafoglio di titoli di società quotate selezionate in modo da ottenere un equilibrio adeguato tra azioni con prospettive di crescita dei dividendi costanti e titoli con un rendimento più elevato ma allo stesso tempo più volatile.

Politica di investimento

Il Comparto investe principalmente in azioni e titoli assimilati, con particolare attenzione alle società a grande capitalizzazione quotate nei paesi sviluppati.
Il comparto inoltre potrà:

  • investire in ADR (American Depositary Receipt) o GDR (Global Depositary Receipt);
  • investire fino al 20% del suo patrimonio netto totale in azioni e titoli simili di società quotate nei Mercati Emergenti;
  • investire fino al 10% in obbligazioni (tutte investment grade);
  • per la gestione temporanea della liquidità, il Comparto può investire, in via residuale, in strumenti del mercato monetario con durata inferiore a dodici mesi;
  • investire fino al 10% in Organismi di investimento collettivo in valori mobiliari (OICVM) oppure in Organismi di investimento collettivo (OIC);
  • detenere liquidità, in via residuale e su base temporanea.

Il Comparto può ricorrere a tecniche e strumenti finanziari per promuovere una gestione efficiente del portafoglio, nel rispetto delle restrizioni stabilite nella sezione intitolata “Tecniche e strumenti finanziari”. Il Comparto utilizzerà esclusivamente SFT come stabilito nella sezione del Prospetto intitolata “Utilizzo di SFT” .

Informazioni legali

Banca depositaria Caceis Bank Luxembourg S.A.
Società di revisione EY
Come si può sottoscrivere

I Fondi gestiti da Ersel Gestion Internationale S.A. possono essere sottoscritti inviando un ordine al Transfer Agent e alla Banca depositaria del Fondo.  Investor Services Team:

  • Email address: fds-investor-services@caceis.com
  • Telefono: 00 352 47 6759 99
  • Fax : 00 352 47 67 70 37
  • Orario: 9 a.m. to 6 p.m. CET
  • Lingue: Inglese, Francese, Spagnolo, Italiano, Tedesco, Olandese
Frequenza calcolo nav Giornaliera
Pubblicazione quote Sito Ersel

Fund ticker

Codice ISIN LU2808282383
Codice Bloomberg LEWOREC LX

Commissioni e versamenti

Commissioni di sottoscrizione 0
Commissioni di rimborso 0
Commissioni di gestione 1,75%
Commissioni di incentivo 20% sul rendimento in eccesso rispetto all’indice di riferimento
Versamenti minimi iniziali 2.500 euro
Versamenti minimi successivi 0

Performance

Periodo Valore quota Fondo Benchmark
- - - -
* Rendimento medio annuo composto
NOTA: Prima dell'adesione leggere il prospetto informativo. Non c'è garanzia di ottenere in seguito il medesimo rendimento.

Andamento

Il mese di maggio si è concluso con un bilancio decisamente positivo per i mercati azionari globali, che hanno esteso il recupero avviato nella seconda metà del mese precedente.

Commento mensile del gestore

Il sentiment è stato sostenuto da un progressivo allentamento delle tensioni geopolitiche in Medio Oriente e da una reporting season per il primo trimestre che si è rivelata molto solida, superando ampiamente le stime di consenso sia in termini di utili che di revisioni al rialzo per il prosieguo del 2026. Anche in US i principali indici (S&P 500 e Nasdaq) hanno toccato nuovi massimi storici. Il fattor comune risulta ancora una volta l’elevata esposizione di queste aree alla spesa per lo sviluppo dell’infrastruttura AI, che rimane il driver primario delle revisioni positive agli utili e di conseguenza anche delle performance.

Un tendenziale rilassamento delle tensioni in Medio Oriente e la crescente probabilità di riapertura dello Stretto di Hormuz hanno contribuito verso la fine del mese a sollevare anche ambiti più esposti all’impatto di prezzi delle commodities e più in generale tassi e inflazione, seppur in maniera contenuta rispetto al contributo preponderante delle esposizioni AI. Quest’ultime si sono via via allargate con una certa rapidità conducendo a rendimenti molto superiori alla media di mercato soprattutto per società mediamente più piccole su cui le revisioni positive sono state ben superiori alle attese su una base di partenza più ridotta.

La movimentazione sul portafoglio nell'ultimo periodo è stata significativa per riposizionamenti all'interno di numerosi settori. Nel corso del mese in ambito AI sono state inserite AMD e ARM ed è stata ridotta l'esposizione a NVIDIA per lo strutturale aumento del ratio CPU:GPU nei datacenter nei prossimi anni. È stata inserita Infineon per l'esposizione all'ottimizzazione del consumo energetico dei datacenter. In ambito AI è stata ridotta principalmente l'esposizione al tema delle memorie. Inoltre, in un'ottica di maggior diversificazione dal tema AI sono state inserite le seguenti posizioni: Compass Group, McDonald's.

È stato aumentato il comparto bancario in particolar modo quello americano più esposto ad M&A e IPOs come Goldman Sachs e Morgan Stanley. Sempre in ambito finanziario è stata inserita Interactive Brokers, piattaforma elettronica di brokerage che mostra una crescita solida di users e aspettative di volumi in aumento. Tra le vendite di intere posizioni segnaliamo Inditex, Bank of America, Berkshire Hathaway per il limitato potenziale prospettico rispetto ad altre società negli stessi settori.

Factsheet

Documento Aggiornato al Scarica
Report mensile 12/06/2026 PDF get_app

Documenti d'offerta

Documento Aggiornato al Scarica
KID 02/03/2026 PDF get_app
Management rules 05/02/2019 PDF get_app
Prospectus 06/05/2026 PDF get_app

Relazioni semestrali

Documento Aggiornato al Scarica
Semi annual report 30/06/2025 PDF get_app

Rendiconti annuali

Documento Aggiornato al Scarica
Annual report 31/12/2025 PDF get_app
Gestore
Paolo Baretto
Team Investimenti Lussemburgo
Livello di rischio
  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5
  • 6
  • 7

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