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Informazioni principali

Nome fondo Leadersel PMI Classe B
Benchmark 50% FTSE MIB TR NET e 50% FTSE Italia Mid Cap TR NET
Categoria Assogestioni Azionario italia
Forma giuridica Fondo comune di investimento di diritto lussemburghese a comparti multipli.
Valuta Euro

Politica di investimento

Il Fondo è gestito attivamente e investe principalmente in azioni di società italiane o di società residenti in Italia, in euro o in valuta
estera. Il Fondo non intende replicare la composizione del Benchmark: 50% FTSE MIB TR NET e 50% FTSE Italia Mid Cap TR NET. Il Fondo investe anche in titoli non inclusi negli indici o presenti in proporzioni diverse. Grado di discrezionalità rispetto al Benchmark: limitato. Il Fondo investe principalmente in azioni ordinarie di società italiane o società residenti in Italia, sia in euro che in valuta estera. Il Fondo può investire in azioni di società di qualunque settore, ad alta o mediobassa capitalizzazione. A determinate condizioni, il Fondo può investire anche in strumenti del mercato monetario e in obbligazioni. Il Fondo investirà almeno il 70% del portafoglio in strumenti finanziari (azioni e/o obbligazioni, fermo restando che per la quota investita in obbligazioni si applica il summenzionato limite del 30%) emessi da o stipulati con società residenti in Italia o nell’UE o in uno Stato Membro dello SEE e con stabile organizzazione in Italia. Almeno il 30% di questi strumenti finanziari sarà emesso da società non quotate nell’indice FTSE MIB o in altri indici equivalenti. Il Fondo non può investire più del 10% del portafoglio in strumenti finanziari emessi da o stipulati con la stessa società o con società appartenenti allo stesso gruppo né in depositi in contanti, salvo qualora siano detenuti presso la sua banca depositaria. Il Fondo non può investire in strumenti finanziari emessi da società non residenti in paesi che consentono uno scambio adeguato di informazioni con l’Italia. Il Fondo può investire fino al 10% del suo patrimonio netto in Organismi di investimento collettivo in valori mobiliari (OICVM) oppure in altri Organismi di investimento collettivo (OIC). Il Fondo può utilizzare tecniche e strumenti finanziari per coprire l’esposizione del portafoglio. Raccomandazione: questo Fondo potrebbe non essere indicato per investitori che prevedono di smobilizzare i loro fondi prima di 7 anni. Il reddito ricevuto dal Fondo è reinvestito. Il valore del Fondo è calcolato ed espresso in Euro. Gli investitori possono sottoscrivere o vendere le azioni del Fondo su base giornaliera (giorni lavorativi di banca interi). Nota: il Fondo è qualificato come "Piani individuali di Risparmio a lungo termine" ("PIR") conforme alla legge italiana n. 232 dell'11 Dicembre 2016 come modificato dalla Legge n. 157 del 19 dicembre 2019 (in base all'art. 13 bis DL 26/10/2019 n.124).

Informazioni legali

Banca depositaria CACEIS Bank, Luxembourg branch
Società di revisione EY
Come si può sottoscrivere

I comparti gestiti da Ersel Gestion Internationale S.A. sono distribuiti in Italia da Ersel S.p.A. e da Online Sim S.p.A. La sottoscrizione di quote del comparto presso Ersel S.p.A. può avvenire mediante l'apertura di un rapporto di gestione e/o di amministrazione.

Frequenza calcolo nav Giornaliera
Pubblicazione quote Sito Ersel

Fund ticker

Codice ISIN LU1011692438

Commissioni e versamenti

Commissioni di sottoscrizione 0
Commissioni di rimborso 0
Commissioni di gestione 1,75% su base annua
Commissioni di incentivo 20% della differenza, rilevata nel periodo di riferimento, fra la variazione percentuale del valore della quota registrata nell’anno solare e la variazione percentuale del benchmark fatta registrare nello stesso periodo.
Versamenti minimi iniziali 2.500 euro
Versamenti minimi successivi 0

Performance

Periodo Valore quota Fondo Benchmark
- - - -
* Rendimento medio annuo composto
NOTA: Prima dell'adesione leggere il prospetto informativo. Non c'è garanzia di ottenere in seguito il medesimo rendimento.

Andamento

Nel mese di aprile i mercati azionari, dopo la brusca correzione di marzo, hanno recuperato progressivamente terreno, con l'Italia che è tornata sui massimi da inizio anno.

Commento mensile del gestore

Hanno giocato a favore del rialzo la diminuzione della tensione relativa alla crisi delle banche regionali americane e la convinzione che il settore bancario europeo non sia particolarmente esposto alla crisi dei depositi. Fra i settori migliori abbiamo avuto infatti i finanziari e i bancari in particolare, oltre alle utilities, favorite dalla speranza che il rialzo dei tassi stia arrivando alla sua conclusione. Hanno invece ancora sottoperformato gli industriali e i tecnologici a causa delle preoccupazioni per il rallentamento dell'economia indotto dalla politica ultra aggressiva adottata fino ad ora dalle banche centrali. A fine mese è iniziata la reporting del primo trimestre con Eni e Tenaris, che hanno mostrato buoni dati, ma con una guidance prudente.

Lo stesso si è verificato per STM, con buoni dati, ma con una visione cauta sul resto dell'anno, cosa che ha causato una brusca correzione del titolo. Nel mese di maggio entrerà nel vivo la stagione delle trimestrali, dove ci attendiamo buoni dati sul settore bancario e sui titoli industriali di maggiore qualità. Restiamo invece sottopeso sulle utilities, sui petroliferi e sul settore tecnologico. Complessivamente manteniamo un atteggiamento più prudente sia per le preoccupazioni relative alle banche regionali statunitensi, la cui situazione non è ancora completamente risolta, sia per il timore che il rialzo dei tassi possa provocare un rallentamento eccessivo dell'economia a livello globale.

A fine mese la quota investita si posiziona intorno al 100%, con un 55% di mid e small cap, in calo rispetto al mese precedente, privilegiando Danieli risp., Zignago, Saes Getters risp, su cui sono state annunciate la conversione in ordinarie ed un'opa parziale. Nel corso del mese c'è stato il collocamento di Lottomatica a cui non abbiamo partecipato, vista la valutazione non particolarmente attraente.

Factsheet

Documento Aggiornato al Scarica
Report mensile 17/05/2023 PDF get_app

Documenti d'offerta

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KID 01/03/2023 PDF get_app
Management rules 05/02/2019 PDF get_app
Prospectus 01/01/2023 PDF get_app

Relazioni semestrali

Documento Aggiornato al Scarica
Semi annual report 30/06/2022 PDF get_app

Rendiconti annuali

Documento Aggiornato al Scarica
Annual report 31/12/2022 PDF get_app

Comunicazioni ai partecipanti

Documento Aggiornato al Scarica
Operazione di Fusione Fondersel P.M.I. in Leadersel - P.M.I. 02/01/2023 PDF get_app
210823-Avviso---Fusione-Leadersel-and-Globersel--Comparto-Ricevente----CSSF-filing-20.08.pdf 02/01/2023 PDF get_app
Gestore
Carlo De Vanna
Team Investimenti Equity Italia
Marco Nascimbene
Team Investimenti Equity Italia
Livello di rischio
  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5
  • 6
  • 7
Rating
Morningstar star star star star star
CFS Rating star star star star star
Premi

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Marco Nascimbene - 19-dic-2019

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