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Informazioni principali

Nome fondo Fondersel Orizzonte 27 Classe ID
Categoria Assogestioni Obbligazionario flessibile
Forma giuridica Fondo comune di investimento di diritto italiano
Valuta Euro

Obiettivi di investimento

Il fondo mira ad un graduale accrescimento del capitale su un orizzonte temporale determinato (la scadenza del fondo) con un livello di rischiosità medio. Il fondo non prevede un parametro di riferimento.

Politica di investimento

Investimento tendenziale in strumenti finanziari di natura obbligazionaria di emittenti sia societari sia governativi caratterizzati da merito creditizio investment grade e sub investment grade sia senior sia subordinati, quotati nei Paesi OCSE, denominati principalmente in Euro e con scadenza entro dicembre 2027. Il Fondo è gestito attivamente senza riferimento ad un benchmark. Fino al termine dell’Orizzonte temporale la SGR adotta uno stile di gestione orientato alla costruzione iniziale e al mantenimento del portafoglio di investimenti (approccio buy & hold). Il portafoglio viene monitorato costantemente, attuando, se ritenuto opportuno da parte della SGR per finalità di contenimento del rischio o di incremento della redditività attesa, smobilizzi di titoli presenti in portafoglio o sostituzioni degli stessi con titoli obbligazionari con vita residua coerente con l’obiettivo di investimento. A tal fine, la SGR ha la facoltà di utilizzare strumenti finanziari derivati, sia per acquistare protezione contro il rischio di deterioramento del merito creditizio o di default di un emittente sia per finalità di investimento.

Informazioni legali

Banca depositaria State Street Bank International GmbH - Succursale Italia
Società di revisione EY
Come si può sottoscrivere

Il fondo istituito e gestito da Ersel Asset Management SGR SpA è distribuito in Italia da Ersel S.p.A. e da Online Sim S.p.A. La sottoscrizione di quote potrà essere effettuata esclusivamente entro il 15/02/2024. Il fondo scade il 31/12/2027 liquidando l'intero patrimonio ed è raccomandato per investitori con orizzonte temporale coerente con tale scadenza.

Frequenza calcolo nav Quindicinale
Pubblicazione quote Sito Ersel

Fund ticker

Codice ISIN IT0005578262

Commissioni e versamenti

Commissioni di sottoscrizione 0
Commissioni di rimborso 2%
Commissioni di gestione 0,5% su base annua
Commissioni di incentivo 0
Versamenti minimi iniziali 100.000 euro
Versamenti minimi successivi 0

Performance

Periodo Valore quota Fondo Benchmark
2025.08.18105,103--
2025.07.31104,9420,15%-
1 mese104,8360,25%-
3 mesi103,9771,08%-
Inizio anno105,1192,42%-
1 anno102,7844,75%-
Dalla nascita (Feb 19 2024)*100,0005,06%-
* Rendimento medio annuo composto
NOTA: Prima dell'adesione leggere il prospetto informativo. Non c'è garanzia di ottenere in seguito il medesimo rendimento.

Andamento

Created with Highstock 6.1.1Mar '24Mag '24Lug '24Set '24Nov '24Gen '25Mar '25Mag '25Lug '25Apr '24Lug '24Ott '24Gen '25Apr '25Lug '25100102104106983m6m1y2y3yAllDa19/02/2024A18/08/2025Fondo

Riepilogo performance

1 anno3 anni5 anni10 anni
Fondo4,75%---
Benchmark----
1 anno3 anni5 anni10 anni
Fondo4,75%---
Benchmark----
----
Fondo----
Benchmark----

Grafico annuale

Nel mese di luglio i tassi sono tornati a salire, mentre gli spread hanno continuato a stringere a fronte di nuovi segnali di tenuta dell’economia emersi dai GDP del secondo trimestre e da un mercato del lavoro sopra le attese negli US.

Commento mensile del gestore

Toni meno accomodanti nelle dichiarazioni dei meeting di Fed ed ECB hanno poi portato ad una rilevante riduzione delle probabilità di taglio attese per il 2025, contribuendo così alle pressioni al rialzo sui tassi. I nuovi accordi sui dazi tra USA ed Europa hanno favorito la compressione degli spread sui segmenti ad alto beta.

In questo contesto le performance sono state positive su tutti i segmenti con l’Investment Grade in progresso di circa mezzo punto e l’alto beta in guadagno per oltre 1 punto. In questo contesto la strategia ha registrato risultati moderatamente positivi coerentemente con i parametri di riferimento. A livello operativo non sono state apportate modifiche alla composizione del portafoglio.

Factsheet

Documento Aggiornato al Scarica
Report mensile 12/08/2025 PDF get_app

Documenti d'offerta

Documento Aggiornato al Scarica
KID 15/01/2024 PDF get_app
Prospetto 03/03/2025 PDF get_app
Regolamento di Gestione 15/01/2024 PDF get_app

Relazioni semestrali

Documento Aggiornato al Scarica
Relazione semestrale 30/06/2025 PDF get_app

Rendiconti annuali

Documento Aggiornato al Scarica
Rendiconto annuale 31/12/2024 PDF get_app

Comunicazioni ai partecipanti

Documento Aggiornato al Scarica
Avviso distribuzione 2025 per Fondersel Orizzonte 27 10/01/2025 PDF get_app
Gestore
Antonio Ruggeri
Team investimenti obbligazionari
Davide Ghezzi
Team investimenti obbligazionari
Livello di rischio
  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5
  • 6
  • 7

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