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Informazioni principali

Nome fondo Leadersel Corporate Bond Classe A
Benchmark ICE BofAML Euro Corporate
Categoria Assogestioni Obbligazionario euro corporate investment grade
Forma giuridica Fondo comune di investimento di diritto lussemburghese a comparti multipli
Valuta Euro

Obiettivo di investimento

Il Fondo mira ad accrescere nel tempo il valore del capitale investito e generare reddito. Il Fondo è gestito attivamente e investe prevalentemente in obbligazioni, titoli di debito e strumenti di credito. Il Fondo non si propone di replicare la composizione del benchmark, investe perciò anche in strumenti finanziari non presenti negli indici o presenti in proporzioni diverse.

Politica di investimento

Il Fondo investe prevalentemente in obbligazioni, titoli di debito e strumenti di credito emessi da Società
di qualsiasi settore e oltre il 50% dei propri attivi in strumenti di credito "investment grade". In particolare, il Fondo può:

  • investire in strumenti denominati in valute diverse dall'Euro
  • investire, in via residuale, in strumenti del mercato monetario con durata inferiore ai 12 mesi e detenere attività liquide, depositi bancari compresi
  • investire fino al 10% dei propri attivi in titoli non quotati e fino al 10% in Organismi d'Investimento Collettivo in Valori Mobiliari (OICVM) o in Organismi di Investimento Collettivo (OIC)
  • ricorrere a derivati non solo per finalità di copertura, quali operazioni di cambio a termine, futures, opzioni, swap e contratti differenziali.

Le decisioni di investimento del Fondo vengono prese su base discrezionale. Il valore del Fondo è calcolato ed espresso in Euro. Il fondo è classificato come ex art.8 SFDR. L'implementazione dei criteri ESG è descritta in dettaglio nella scheda RTS allegata al prospetto.

Informazioni legali

Banca depositaria Caceis Bank Luxembourg SA
Società di revisione EY
Come si può sottoscrivere

I fondi comuni di investimento gestiti da Ersel Asset Management Sgr S.p.A. e da Ersel Gestion Internationale SA sono distribuiti in Italia da Ersel Banca Privata S.p.A. e da Online Sim S.p.A. La sottoscrizione di quote del Fondo presso Ersel Banca Privata S.p.A. può avvenire mediante l'apertura di un rapporto di gestione e/o di amministrazione.

Frequenza calcolo nav Giornaliera
Pubblicazione quote Sito Ersel

Fund ticker

Codice ISIN LU2751622304
Codice Bloomberg LDRCRPA LX

Commissioni e versamenti

Commissioni di sottoscrizione 0
Commissioni di rimborso 0
Commissioni di gestione 0,55% su base annua
Commissioni di incentivo 20% sul rendimento in eccesso rispetto all’indice di riferimento ICE BofAML Euro Corporate
Versamenti minimi iniziali 1.000.000 euro
Versamenti minimi successivi 0

Performance

Periodo Valore quota Fondo Benchmark
2025.09.18108,440--
2025.09.17108,500-0,05%-0,04%
1 mese108,1200,29%0,35%
3 mesi107,4800,89%0,87%
Inizio anno105,6602,63%2,71%
1 anno104,0404,22%4,22%
Dalla nascita (Mar 1 2024)*100,0005,36%5,29%
* Rendimento medio annuo composto
NOTA: Prima dell'adesione leggere il prospetto informativo. Non c'è garanzia di ottenere in seguito il medesimo rendimento.

Il mese di agosto è stato caratterizzato dalla reazione al discorso di Powel a J. Hole e alle pressioni politiche esercitate da Trump sulla Fed.

Commento mensile del gestore

Le curve di tasso hanno incrementato la loro pendenza con la curva in USD che ha visto i tassi scendere in misura maggiore sulle scadenze più brevi. In Europa, per contro, i tassi a breve e medio termine sono rimasti sostanzialmente invariati mentre il cambio di pendenza è stato dovuto ad un rialzo dei tassi sulle scadenze più lunghe. Gli spread hanno allargato su tutti i segmenti, ma l’entità del movimento è stata contenuta e tutti i comparti hanno registrato performance marginalmente positive.

I CoCo hanno continuato a sovraperformare tutti gli altri comparti in progresso dello 0.30% sul mese attestandosi a +6.2% da inizio anno. In questo contesto la strategia è stata in linea con i parametri di riferimento mantenendo un delta negativo di circa 10 bps da inizio anno. A livello operativo sulla strategia è stato preso profitto sull’intera esposizione al comparto AT1 a fronte di valutazioni particolarmente compresse ed è stato aperto un lungo duration di circa 0.5 anni sui parametri di riferimento a seguito del ritracciamento segnato dai tassi in Europa nella prima metà di agosto.

In ottica prospettica, a fronte di valutazioni particolarmente compresse in un quadro di elevata incertezza, riteniamo sia preferibile mantenere un approccio cauto in termini di esposizione al rischio di credito privilegiando un approccio tattico per l’esposizione al rischio tasso a fronte del ritracciamento segnato in Europa.

Factsheet

Documento Aggiornato al Scarica
Report mensile 16/09/2025 PDF get_app

Documenti d'offerta

Documento Aggiornato al Scarica
KID 15/04/2025 PDF get_app
Management rules 05/02/2019 PDF get_app
Prospectus 15/04/2025 PDF get_app

Relazioni semestrali

Documento Aggiornato al Scarica
Semi annual report 30/06/2025 PDF get_app

Rendiconti annuali

Documento Aggiornato al Scarica
Annual report 31/12/2024 PDF get_app

Policy Art. 8

Documento Aggiornato al Scarica
Politica di Investimento Responsabile 04/06/2025 PDF get_app

Informativa Art. 8

Documento Aggiornato al Scarica
Web Disclosure 04/06/2025 PDF get_app
Leadersel Corporate Bond - Informativa Precontrattuale RTS 04/06/2025 PDF get_app
Leadersel Corporate Bond - Informativa Periodica RTS 15/04/2025 PDF get_app

Comunicazione ai partecipanti

Documento Aggiornato al Scarica
Avviso ai partecipanti - Denominazione comparti schema RTS 15/04/2025 PDF get_app
Avviso ai partecipanti 16/05/2024 PDF get_app
Avviso agli investitori di Leadersel Corporate Bond 21/12/2023 PDF get_app
Gestore
Antonio Ruggeri
Team investimenti obbligazionari
Livello di rischio
  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5
  • 6
  • 7

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