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Obiettivo di investimento

L’obiettivo di investimento del Comparto è conseguire una rivalutazione del capitale a lungo termine attraverso investimenti principalmente in un portafoglio diversificato di azioni e di strumenti finanziari collegati alle azioni emessi da società a livello globale.

Politica di investimento

L'obiettivo di investimento del Comparto è conseguire una crescita del capitale nel lungo periodo attraverso investimenti prevalentemente in un portafoglio diversificato di titoli azionari e strumenti collegati ad azioni emessi da società a livello globale. 
I titoli vengono selezionati sulla base di una rigorosa analisi fondamentale di tipo bottom-up e di stringenti criteri qualitativi, tenendo conto anche dei criteri ESG.
Il Comparto investirà principalmente (ossia almeno il 75% del proprio patrimonio netto) in azioni e strumenti collegati ad azioni, appartenenti a tutte le classi di capitalizzazione e a tutti i settori, senza una preventiva allocazione geografica prestabilita. 
Il portafoglio presenterà tuttavia generalmente un orientamento verso società di elevata qualità a media e grande capitalizzazione e potrà avere un'esposizione significativa al mercato azionario statunitense.
In particolare, il Comparto potrà:

  • investire in azioni ordinarie e privilegiate, azioni privilegiate convertibili, American Depositary Receipts (ADR) e Global Depositary Receipts (GDR), a condizione che tali ADR/GDR non incorporino strumenti derivati;
  • detenere warrant azionari o diritti di sottoscrizione fino a un massimo del 10% delle proprie attività nette;
  • investire fino al 20% delle proprie attività nette in titoli emessi da società situate nei Mercati Emergenti, purché tali titoli siano negoziati su mercati regolamentati;
  • investire in via residuale in obbligazioni e strumenti del mercato monetario con una vita residua inferiore a dodici (12) mesi, al fine di gestire la liquidità o per finalità difensive. Tutte le obbligazioni devono essere di qualità investment grade.
  • detenere attività liquide accessorie, su base residuale, fino a un massimo del 20% delle proprie attività nette; tali attività devono essere limitate a depositi bancari a vista, ad esempio liquidità o saldi di conto corrente immediatamente disponibili;
  • investire fino al 10% delle proprie attività nette in OICVM o altri OIC ai sensi dell’articolo 41(1) della Legge del 2010.

Le decisioni di investimento del Fondo vengono prese su base discrezionale.
Per conseguire tali obiettivi, il Fondo può ricorrere a derivati non solo per finalità di copertura.
Il valore del Fondo è calcolato ed espresso in Euro con i rischi di cambio lasciati non coperti.
Il valore del Fondo è calcolato ed espresso in Euro. Questo comparto promuove caratteristiche ambientali o sociali, ma non ha come obiettivo l’investimento sostenibile.

Il comparto è pertanto qualificato come prodotto finanziario “Articolo 8” ai sensi del Regolamento (UE) 2019/2088 relativo all’informativa sulla sostenibilità nel settore dei servizi finanziari (Sustainable Finance Disclosure Regulation – SFDR).

ESG, ambiente, società, governance

Il processo di investimento integra fattori ambientali, sociali e di governance. Il comparto tiene sotto controllo il profilo ESG (Environmental, Social e Governance) degli investimenti e può prendere posizione riguardo a temi che potrebbero avere un impatto negativo in merito.

Andamento

Fondo Leadersel Global Equity - Walter Scott Classe R
Benchmark 100% MSCI World Index (NDDUWI)

Commento mensile del gestore

Dopo il significativo recupero in aprile e maggio, nel mese di giugno l'indice MSCI relativo ai Paesi sviluppati ha registrato una battuta d'arresto.

Informazioni principali

Nome fondo Leadersel Global Equity - Walter Scott Classe R
Benchmark 100% MSCI World Index (NDDUWI)
Categoria Assogestioni Azionario internazionale
Forma giuridica Fondo comune di investimento di diritto lussemburghese a comparti multipli.
Valuta Euro

Obiettivo di investimento

L’obiettivo di investimento del Comparto è conseguire una rivalutazione del capitale a lungo termine attraverso investimenti principalmente in un portafoglio diversificato di azioni e di strumenti finanziari collegati alle azioni emessi da società a livello globale.

Politica di investimento

L'obiettivo di investimento del Comparto è conseguire una crescita del capitale nel lungo periodo attraverso investimenti prevalentemente in un portafoglio diversificato di titoli azionari e strumenti collegati ad azioni emessi da società a livello globale. 
I titoli vengono selezionati sulla base di una rigorosa analisi fondamentale di tipo bottom-up e di stringenti criteri qualitativi, tenendo conto anche dei criteri ESG.
Il Comparto investirà principalmente (ossia almeno il 75% del proprio patrimonio netto) in azioni e strumenti collegati ad azioni, appartenenti a tutte le classi di capitalizzazione e a tutti i settori, senza una preventiva allocazione geografica prestabilita. 
Il portafoglio presenterà tuttavia generalmente un orientamento verso società di elevata qualità a media e grande capitalizzazione e potrà avere un'esposizione significativa al mercato azionario statunitense.
In particolare, il Comparto potrà:

  • investire in azioni ordinarie e privilegiate, azioni privilegiate convertibili, American Depositary Receipts (ADR) e Global Depositary Receipts (GDR), a condizione che tali ADR/GDR non incorporino strumenti derivati;
  • detenere warrant azionari o diritti di sottoscrizione fino a un massimo del 10% delle proprie attività nette;
  • investire fino al 20% delle proprie attività nette in titoli emessi da società situate nei Mercati Emergenti, purché tali titoli siano negoziati su mercati regolamentati;
  • investire in via residuale in obbligazioni e strumenti del mercato monetario con una vita residua inferiore a dodici (12) mesi, al fine di gestire la liquidità o per finalità difensive. Tutte le obbligazioni devono essere di qualità investment grade.
  • detenere attività liquide accessorie, su base residuale, fino a un massimo del 20% delle proprie attività nette; tali attività devono essere limitate a depositi bancari a vista, ad esempio liquidità o saldi di conto corrente immediatamente disponibili;
  • investire fino al 10% delle proprie attività nette in OICVM o altri OIC ai sensi dell’articolo 41(1) della Legge del 2010.

Le decisioni di investimento del Fondo vengono prese su base discrezionale.
Per conseguire tali obiettivi, il Fondo può ricorrere a derivati non solo per finalità di copertura.
Il valore del Fondo è calcolato ed espresso in Euro con i rischi di cambio lasciati non coperti.
Il valore del Fondo è calcolato ed espresso in Euro. Questo comparto promuove caratteristiche ambientali o sociali, ma non ha come obiettivo l’investimento sostenibile.

Il comparto è pertanto qualificato come prodotto finanziario “Articolo 8” ai sensi del Regolamento (UE) 2019/2088 relativo all’informativa sulla sostenibilità nel settore dei servizi finanziari (Sustainable Finance Disclosure Regulation – SFDR).

ESG, ambiente, società, governance

Il processo di investimento integra fattori ambientali, sociali e di governance. Il comparto tiene sotto controllo il profilo ESG (Environmental, Social e Governance) degli investimenti e può prendere posizione riguardo a temi che potrebbero avere un impatto negativo in merito.

Informazioni legali

Banca depositaria Caceis Bank Luxembourg S.A.
Società di revisione EY
Come si può sottoscrivere

I comparti gestiti da Ersel Gestion Internationale S.A. sono distribuiti in Italia da Ersel Banca Privata S.p.A. e da Online Sim S.p.A. La sottoscrizione di quote del comparto presso Ersel Banca Privata S.p.A. può avvenire mediante l'apertura di un rapporto di gestione e/o di amministrazione.

Frequenza calcolo nav Giornaliera
Pubblicazione quote Sito Ersel

Fund ticker

Codice ISIN LU3300146522
Codice Bloomberg LGWSPRC LX

Commissioni e versamenti

Commissioni di sottoscrizione 0
Commissioni di rimborso 0
Commissioni di gestione Max 1,75% su base annua
Commissioni di incentivo 20% della differenza positiva tra il rendimento netto del Fondo e il proprio indice di riferimento.
Versamenti minimi iniziali 2.500 euro
Versamenti minimi successivi 0

Performance

Periodo Valore quota Fondo Benchmark
- - - -
* Rendimento medio annuo composto
NOTA: Prima dell'adesione leggere il prospetto informativo. Non c'è garanzia di ottenere in seguito il medesimo rendimento.

Andamento

Riepilogo performance

1 anno 3 anni 5 anni 10 anni
Fondo - - - -
Benchmark - - - -
1 anno 3 anni 5 anni 10 anni
Fondo - - - -
Benchmark - - - -
1 anno 3 anni 5 anni 10 anni
Fondo - - - -
Benchmark - - - -

Grafico annuale

Dopo il significativo recupero in aprile e maggio, nel mese di giugno l'indice MSCI relativo ai Paesi sviluppati ha registrato una battuta d'arresto.

Commento mensile del gestore

Per un investitore europeo, l'apprezzamento del dollaro americano ha comunque consentito di avere rendimenti positivi grazie all'effetto del tasso di cambio. Da un punto di vista geografico, il progressivo rientro delle tensioni in Medio Oriente e il calo nei prezzi del petrolio hanno portato a una buona performance per i mercati europei, del 3% circa, migliore rispetto a quanto registrato da Stati Uniti e Giappone. A livello settoriale è possibile osservare un ritorno di interesse sui farmaceutici, mentre la dinamica è stata di segno opposto sull'energia.

I dati macroeconomici pubblicati nel mese confermano una situazione favorevole in America, con una rilevante sorpresa dalla creazione di nuovi posti di lavoro, significativamente superiore alle attese, e segnali di miglioramento in Europa; la pubblicazione delle trimestrali nel mese di luglio sarà molto importante per avere una prospettiva più completa, che tenga conto anche dell'andamento delle singole aziende. L'andamento del portafoglio è stato molto buono, grazie al contributo della selezione titoli.

Spiccano in positivo alcune società nel settore della tecnologia attive in diverse nicchie: l'olandese ASML, proprietaria della tecnologia che consente la fabbricazione dei chip, Taiwan Semiconductor, il più grande produttore di semiconduttori e uno dei principali clienti proprio di ASML, Amphenol, società americana che produce sistemi di connessione, e Fortinet, uno dei leader globali nella sicurezza informatica. Nello stesso settore troviamo anche alcuni dei titoli che hanno registrato le peggiori performance nel mese: Cognizant, Intuit, Adobe e Microsoft.

In questo caso la debolezza è riconducibile al timore che l'intelligenza artificiale metta in crisi i modelli di business di queste società, consentendo di sostituire i prodotti e i servizi offerti con alternative più efficienti o a minor costo. È comunque incoraggiante osservare che il contributo derivante dalla tecnologia sia stata ampiamente positiva, grazie all'esposizione contenuta sui titoli che hanno registrato un andamento in calo, con una performance complessiva significativamente superiore rispetto all'indice di settore.

Documenti d'offerta

Documento Aggiornato al Scarica
Management rules 25/01/2013 PDF get_app
Prospectus 06/05/2026 PDF get_app
KID 16/07/2026 PDF get_app

Relazioni semestrali

Documento Aggiornato al Scarica
Semi annual report 30/06/2025 PDF get_app

Rendiconti annuali

Documento Aggiornato al Scarica
Annual report 31/12/2025 PDF get_app

Comunicazioni ai partecipanti

Documento Aggiornato al Scarica
Avviso Globersel Global Equity - Walter Scott IN Leadersel Global Equity 03/06/2026 PDF get_app

Informativa sulla sostenibilità – Articolo 8

Documento Aggiornato al Scarica
Web disclosure 01/04/2026 PDF get_app
Leadersel Walter Scott - Pre-contrattuale RTS 06/05/2026 PDF get_app
Gestore
Walter Scott & Partners Ltd
Gestore in delega
Livello di rischio
  • 1
  • 2
  • 3
  • 4
  • 5
  • 6
  • 7

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